انهيار لونا وتيرا
قصة انهيار عملتي Terra و Luna
الاسبوع الماضي كانت عملة Luna وكذلك العملة الثابتة UST تصنف من اكبر 10 عملات في عالم الأصول المشفرة. القيمة السوقية لمجموع العملتين كانت تتجاوز ال47 مليار دولار
انهارت شبكة Terra التي يوجد بها العملتين بعد هجوم استغل ثغرات وعيوب في تصميم شبكتها مما تسبب في انهيار عملتيها الرئيسية LUNA وعملتها المستقرة UST
الهجوم تسبب بهبوط LUNA بأكثر من 99.9% ووصول سعر UST الى مستوى الخمس سنتات 0.05$ فقط مع العلم بأن يجب ان يكون ثابت بسعر صرف = 1$ في كل الأوقات
علما بأن سعر ربط UST يعتمد على سعر LUNA بحيث اذا نزل سعر الربط (1$) يتم حرق (burn) ما يعادل 1 من عملة LUNA
ما هي أبرز ثغرات تصميم Luna/UST؟
محاكاة خاطئة لنموذج تصميم LUNA:
أستعان فريق LUNA بماركو دي ماجيو, بروفيسور في جامعة Harvard و MIT ليقوم بعمل اختبار ضغط ثبات لاستقرار نموذج شبكة LUNA بمحاكاة العرض والطلب لمدة مليون سنة قادمة
اعتمد فريق LUNA نتيجة المحاكاة في الورقة البيضاء وتحديدا قسم الرموز (Tokenomics) نموذج المحاكاة كان خاطئ ولم يأخذ في الاعتبار حجم تداول التطبيقات المبنية على LUNA مثل Anchor Protocol
ثغرات في خوارزمية السك والحرق:
عندما نزلت قيمة UST عن سعر الربط 1$, بدأ المضاربين بشراء UST بقيمة أقل من 1$ وسكها بما يقابل 1$ من LUNA. هذه العملية تسببت في زيادة معروض LUNA من 400 مليون الى 7 تريليون في بضع أيام فقط! وهذا ما تسبب بهبوط السعر بشكل كبير وسريع نتيجة لاستغلال هذه الثغرة
عدم وجود آلية حرق (burning mechanism):
عدم وجود آلية لحرق الفائض تسبب في إبقاء المعروض يزداد دون توقف
بروتوكول Anchor:
بروتوكول Anchor هو أحد مشاريع Terra وهو عبارة عن بروتوكول مالي لا مركزي يوفر الإقراض والاقتراض وايضا حساب توفير (UST) بعائد يصل الى 20% سنويا. فإذا أردت أن تقترض من Anchor عليك أن تضع LUNA كضمان جانبي لسداد القرض
البروتوكول يقوم بتحصيص Staking الضمان الجانبي وتوزيع الأرباح (20%) إلى موفري حساب التوفير.
ما هي الأصول التي تدعم ثبات عملة UST الثابتة ؟
احتياطي يقدر بـ42 ألف بيتكوين قيمتها تبلغ 1.5 مليار دولار وقت شرائها
احتياطي من العملات المستقرة في أحواض سيولة بروتوكول Curve
كيف بدأ الهجوم ؟
لاحظ المهاجمون أن مجموع أرباح تحصيص الضمان الجانبي لا تكفي لتوزيع أرباح الأموال المودعة في حساب التوفير لدى بروتوكول Anchor
البروتوكول قام باستنزاف 150 مليون دولار من الإحتياطي في أحواض Curve لتوزيع الأرباح للتصدي لأي هجمات قد تسبب في فك سعر الربط مما جعل قيمة الاحتياطي المتبقية 350 مليون دولار فقط
المهاجمون استغلوا ضعف قيمة الإحتياطي وقاموا باستنزاف باقي الحوض بسحب جميع الـUST المتبقي
تم بيع جميع الـUST في المنصات مما تسبب بفك الربط
هذا الفك تسبب في تسييل عقود ضخمة على بروتوكول Anchor وسحب أكثر من 2 مليار من UST وبيعها في المنصات مما تسبب بهبوط سعر الربط أكثر وزيادة عمليات المضاربة على بيع UST وسك وبيع LUNA في المنصات مما تسبب في الدخول في دائرة صعب الخروج منها
الحلول التي وضعتها مؤسسة Terra:
بيع البيتكوين الاحتياطي لدعم سعر الربط
إيقاف الشبكة وتعديل الكود لوقف التحصيص وذلك لمنع الطباعة (سك)
جميع الحلول باءت بالفشل.
تدخل منصة باينانس:
مع إيقاف شبكة LUNA, تدخلت منصة باينانس ومنعت التداول والسحب والإيداع. الهدف هو حماية المتداولين من ايداع الكميات الكبيرة المطبوعة على شبكة LUNA
أقترح CZ مؤسس باينانس من فريق Terra بإرجاع تشغيل الشبكة وحرق الفائض من الكميات المطبوعة
الى كتابة الخبر لم يأتي فريق Terra بأي حل جذري للمشكلة التي تسببت في انهيار اثنين من اكبر 10 عملات مشفرة في العالم وتبخر 50 مليار دولار من القيمة السوقية لشبكة Terra وتطبيقاتها
ننوه السادة القراء بأهمية البحث الشخصي أو ما يعرف بـDYOR في أوساط عالم الأصول المشفرة قبل الاستثمار في أي مشروع.
المصدر: النشرة المشفرة
الخريطة الحرارية للبيتكوين:
كميات عرض لأكثر من 1000 بيتكوين بسعر 30,600$
كميات طلب لأكثر من 800 بيتكوين بسعر 29,200$
مصطلحات الأسبوع : Burn, Mint, DYOR, Rug Pull
Burn: ارسال أصول مشفرة إلى عقد ذكي بغرض الحرق. لا يمكن أخراج هذه الأصول بعد وصولها إلى العقد
Mint: سك (إصدار) أصول مشفرة جديدة على الشبكة ليزيد من كمية المعروض
DYOR: تعني أن تقوم بالبحث بنفسك على المشاريع قبل الإستثمار Do Your Own Research
أخبار قد تهمك:
وصل عدد البلاغات على مؤسس LUNA إلى أكثر من 1000 بلاغ عند الشرطة السنغافورية
تحديث لخزينة العملة المستقرة USDC:
33.9 مليار دولار (77.1%) في سندات للخزينة الأمريكية
11.6 مليار دولار (22.9%) سيولة نقدية
Tether تخفض 50% من أوراقها التجارية (SIC) وتستبدلها بسندات للحكومة الأمريكية
العملة المستقرة (USDX) لبروتوكول KAVA Network تخسر سعر ربطها وتصل الى 0.65$
Celsius Network تسحب 500 مليون دولار من بروتوكول Anchor
ألمانيا تعفي الضرائب على بيع الأصول المشفرة اذا مر سنة على امتلاك الأصل
الخطوط الإماراتية تدرس فكرة قبول البيتكوين كوسيلة دفع
Continental Diamond تصبح أول محل مجوهرات في أمريكا تقبل الدفع بالبيتكوين
جامعة Bentley الأمريكية تقبل دفع الرسوم الدراسية بالبيتكوين
شركة تصدير السيارات اليابانية SBI Motor Japan تقبل الدفع بالبيتكون والـXRP
Coinbase تضيف بندا يفيد أنها ستبيع جميع الأصول التي يمتلكها المستخدمين في حالة الإفلاس
Polkadex تفوز بمقعد على شبكة Polkadot
Dapper Labs تطلق صندوق بقيمة $725 مليون دولار لتطوير شبكة Flow Blockchain
يسلم ايديكم على الشرح الرائع